گزارش جامع کوین مارکت کپ از تحولات فضای ارزهای دیجیتال

عملکرد قیمتی

در میان پلتفرم‌های قرارداد هوشمند، تون کوین با رشد خیره‌کننده 221.5 درصدی، تا به امروز در سال جاری پیشتاز رقبا بوده است. بایننس کوین با 83.6 درصد و اتریوم با 45.33 درصد افزایش قیمت در رده‌های دوم و سوم قرار دارند. سولانا در این میان با تنها 17.4 درصد رشد، عملکرد ضعیف‌تری را در سال 2024 تجربه کرده است.

لایه دوم:‌ آربیتروم همچنان در صدر لایه دوم! بیس در تعقیب

در میان پلتفرم‌های لایه دوم، آربیتروم و بیس در نیمه اول سال ۲۰۲۴ با کسب به ترتیب ۸.۲ میلیارد دلار و ۶.۸ میلیارد دلار، بیشترین رشد مطلق در ارزش کل قفل‌شده (TVL) را تجربه کرده‌اند.

شبکه بیس کوین بیس علی‌رغم راه‌اندازی در کمتر از یک سال قبل (آگوست ۲۰۲۳)، رشدی چشمگیر داشته و به سومین پروتکل بزرگ لایه دوم از نظر TVL پس از آربیتروم و آپتیمیزم تبدیل شده است.

این رشد سریع به جامعه قدرتمند توسعه‌دهندگان بیس (با ثبت رکورد 22 هزار قرارداد استقرار در روز) و جذب برنامه‌های مصرفی بزرگ مانند اپلیکیشن Friend نسبت داده می‌شود.

علاوه بر این، پروتکل‌های Tech و فارکستر (Farcaster) نیز بر روی این شبکه پیاده‌سازی شده‌اند.

با این حال، مود (Mode Network) با رشدی 26 برابری TVL از زمان راه‌اندازی شبکه اصلی خود در ژانویه 2024، بیشترین درصد افزایش را به خود اختصاص داده است.

مود یک پروتکل لایه دوم با تمرکز بر دیفای است که بر روی OP Stack ساخته شده و از سوی آپتیمیزم (با بودجه 6 میلیون دلاری)، آیگن لیر (EigenLayer)، رنزو (Renzo) و اترفای (EtherFi) پشتیبانی می‌شود.

رشد نمایی TVL مود تا حد زیادی به کمپین ایردراپ آن نسبت داده می‌شود.

فضای لایه دوم در ماه‌های اخیر شاهد تحولات و جابجایی‌های قدرت جذابی در میان پلتفرم‌های مختلف بوده است.

در ماه آوریل، لینیا با راه‌اندازی کمپین “سفر لینیا: خروش” ناگهان به کانون توجه تبدیل شد. این کمپین با تشویق کاربران به تعامل با پروتکل‌های دیفای و کسب امتیاز برای ایردراپ احتمالی، رشدی انفجاری را برای لینیا به ارمغان آورد.

ماه مه، شاهد سلطه دوباره آربیتروم، رهبر دیرینه لایه دوم بود. افزایش استفاده از دیفای و عبور حجم کلی تراکنش‌ها در یونی‌سواپ از 150 میلیارد دلار، عاملی کلیدی در این رشد به حساب می‌آید.

اما در ژوئن، ورق به نفع بیس برگشت و این پلتفرم توانست جایگاه آربیتروم را به عنوان فعال‌ترین شبکه از نظر کاربران تصاحب کند. احتمال بالای راه‌اندازی کیف پول هوشمند کوین بیس، که به کاربران امکان انجام تراکنش‌های آن‌چین بدون پرداخت کارمزد گس را می‌دهد، نقش مهمی در این موفقیت ایفا کرد.

این رقابت نفس‌گیر نشان‌دهنده پویایی و نوآوری روزافزون در فضای لایه دوم است. پلتفرم‌ها با ارائه راه‌حل‌های خلاقانه و جذاب برای کاربران، در تلاش برای جذب و حفظ سهم بازار خود هستند.

هنوز مشخص نیست که در نهایت کدام پلتفرم برنده این نبرد خواهد شد، اما این تنوع به نفع کاربران و صنعت بلاک‌چین است.

انتخاب پلتفرم مناسب برای هر کاربر به نیازها و ترجیحات فردی او بستگی دارد.

عوامل مختلفی مانند کارمزد تراکنش، سرعت انجام تراکنش، تنوع برنامه‌های کاربردی و امنیت باید در نظر گرفته شوند.

با ظهور اوردینال‌ها، بیت‌کوین شاهد انفجار نوآوری در اکوسیستم خود است. این نوآوری‌ها به لایه‌ دوم نیز سرایت کرده و پلتفرم‌ها در تلاشند تا با ارائه راه‌حل‌های سریع‌تر و ارزان‌تر، عملکرد و کارایی بیت‌کوین را ارتقا دهند.

در کنار غول‌های شناخته‌شده‌ای مانند استکس و شبکه لایتنینگ، بازیگران جدیدی نیز به میدان آمده‌اند که قصد دارند سهم خود را از این بازار پررونق تصاحب کنند.

مرلین چین، بوتانیکس و سیتریا نمونه‌هایی از این تازه واردهای نویدبخش هستند که با ارائه ویژگی‌ها و قابلیت‌های منحصر به فرد، به دنبال جذب کاربران و توسعه‌دهندگان به پلتفرم‌های خود هستند.

این رقابت نفس‌گیر، نوآوری و تنوع را در فضای لایه‌ دوم بیت‌کوین به اوج خود رسانده است. کاربران می‌توانند از بین طیف گسترده‌ای از گزینه‌ها، پلتفرمی را انتخاب کنند که به بهترین وجه با نیازها و ترجیحات آنها مطابقت داشته باشد.

انتخاب پلتفرم مناسب می‌تواند به طور قابل‌توجهی بر تجربه کاربری و کارایی تراکنش‌ها در شبکه بیت‌کوین تاثیر بگذارد.

بنابراین، دنبال کردن تحولات و بررسی دقیق پلتفرم‌های مختلف، از اهمیت بالایی برخوردار است.

آینده لایه‌ دوم بیت‌کوین روشن و پویا به نظر می‌رسد و اوردینال‌ها نقش مهمی در تسریع این تحولات ایفا خواهند کرد.

رقابت بین این پلتفرم‌ها، نفع نهایی را به کاربران می‌رساند، چرا که آنها می‌توانند از خدمات سریع‌تر، ارزان‌تر و کارآمدتر بهره‌مند شوند.

انتخاب پلتفرم مناسب، کلید دستیابی به این مزایا است.

حجم تراکنش‌ها گویای تنوع پل‌های کراس چین است

بازار پل‌های کراس‌چین شاهد حضور پنج بازیگر برتر با سهم‌های نسبتاً برابری است که نشان‌دهنده تنوع و رقابت سالم در این حوزه است.

پل کراس‌چین سرکل (CCTP) از زمان عرضه در ژانویه ۲۰۲۲، با رشدی چشمگیر، به جایگاه پراستفاده‌ترین پل در این حوزه دست یافته است.

عوامل این موفقیت را می‌توان به شرح زیر برشمرد:

• گسترش پشتیبانی از بلاک‌چین سولانا در ماه مارس: این اقدام، طیف وسیع‌تری از کاربران و دارایی‌ها را به این پلتفرم انتقال داد.
• یکپارچه‌سازی با پلتفرم‌های متعدد: CCTP با پلتفرم‌هایی مانند متامسک، پروتکل همکاری متقابل زنجیره‌ای چین لینک، و پروتکل‌های تعامل‌پذیری مانند وارم‌ هول، زیرو اکس، اکسلار و اکراس ادغام شده است که سهولت استفاده و دسترسی به آن را افزایش می‌دهد.

در حال حاضر، با وجود اینکه پنج پل برتر در مجموع 51.8 درصد از حجم کل تراکنش‌ها را به خود اختصاص داده‌اند، سهم بازار CCTP به تنهایی 15.6 درصد است. این موضوع نشان می‌دهد که هیچ پلتفرمی بر بازار پل‌های کراس‌چین تسلط مطلق ندارد و رقابت سالمی بین آن‌ها وجود دارد که به نفع کاربران و توسعه این حوزه است.

اتریوم هنوز جزو زنجیره اصلی است؟!

اتریوم در چرخه فعلی، جایگاه خود را به عنوان پلتفرم پیشرو برای معاملات NFT از دست داده است. شبیه به چرخه قبلی، اتریوم نتوانسته در این زمینه برتری خود را حفظ کند.

بیت کوین با ظهور نسخه‌ها و پروتکل‌های جدیدی مانند اوردینال‌ها و رونز، از نظر حجم کلی معاملات NFT تا حدی از اتریوم پیشی گرفته است.

سولانا با توجه به معیارهای فعالیت کاربران مانند تعداد کیف پول‌های منحصر به فرد و تراکنش‌ها، در حال حاضر در صدر قرار دارد. این موضوع احتمالاً به دلیل کارمزدهای پایین‌تر و سرعت تراکنش بیشتر در این پلتفرم است.

اتریوم شاهد کاهش در حجم معاملات NFT و تعداد معامله‌گران بوده است. این روند نزولی نشان‌دهنده از دست دادن سهم بازار این پلتفرم در حوزه NFT است.

بازار NFT اتریوم با رکود مواجه است:

• ارزش بازار و حجم معاملات NFT در اتریوم به طور مداوم در حال کاهش است.
• فعالیت کاربران نیز در این پلتفرم کاهش یافته است.

در مقابل، سولانا شاهد رشد NFT بوده است:

• سولانا از اکتبر ۲۰۲۳ رشدی چشمگیر در حجم معاملات NFT خود تجربه کرده است.
• با این حال، این رشد در حال کند شدن است و حجم معاملات در حال کاهش است.

بازار توکن‌های غیرمثلی (NFT) سولانا در ماه‌های اخیر شاهد نوسانات قابل توجهی بوده است. از اکتبر سال گذشته، این پلتفرم رشدی چشمگیر را تجربه کرد که عمدتاً به کارزار ایردراپ تنسور نسبت داده می‌شود. این ابتکار عمل، پروتکل تنسور را به عنوان برترین بازار NFT در سولانا تثبیت کرد و موجی از فعالیت و تقاضا را به ارمغان آورد.

با این حال، این رونق طولی نکشید. پس از ایردراپ توکن TSNR، حجم معاملات در تنسور به طور قابل توجهی کاهش یافت. این افت، به نوبه خود، با رکود گسترده‌تر در کل فضای NFT سولانا همراه بود. این روند کاهشی، بازتابی از تمایل کلی نزولی در بازار NFT در سراسر پلتفرم‌ها است.

پیکسلز و ماتریکس فایر: غول‌های دنیای بازی‌ها

در دنیای پر شور و هیجان بازی‌های بلاکچینی، پیکسلز با اقتدار در صدر جدول تعداد کاربران فعال روزانه قرار گرفته است. این بازی که بر بستر ارز دیجیتال رونین (Ronin) ساخته شده، توانسته نظر گیمرها را به خود جلب کند و جایگاه خود را به عنوان محبوب‌ترین بازی این حوزه تثبیت کند.

اما رقابت در این عرصه داغ است و ماتریکس فایر به عنوان مدعی اصلی، در تعقیب پیکسلز است.

سال ۲۰۲۴ برای دنیای بازی‌های بلاکچینی، سالی پرماجرا و پویا بوده است. در این میان، دو بازی پیکسلز و نات کوین، بیش از همه توجهات را به خود جلب کرده‌اند.

پیکسلز: پادشاهی بلاکچین با رشدی نجومی

پیکسلز، بازی محبوب دنیای مجازی کشاورزی بر بستر ارز دیجیتال رونین، در سال جاری شاهد رشدی خارق‌العاده بوده است. این بازی که از ابتدای سال ۲۰۲۴ تاکنون ۲۷۰ درصد افزایش کاربران فعال روزانه را تجربه کرده است، به وضوح نشان می‌دهد که فراتر از یک بازی صرفاً برای دریافت ایردراپ، محبوبیت خود را در بین گیمرها تثبیت کرده است. راه‌اندازی توکن پیکسلز و ایردراپ آن در فوریه ۲۰۲۴، اگرچه عاملی برای جذب کاربران جدید بود، اما به تنهایی نمی‌تواند توجیه‌کننده این رشد چشمگیر باشد. گیم‌پلی جذاب، جامعه فعال و پویا و به‌روزرسانی‌های مداوم، از جمله عوامل کلیدی موفقیت پیکسلز به شمار می‌روند.

این بازی که تاکنون بیش از ۵ میلیون بازیکن را به خود جذب کرده است، به تازگی فصل دوم خود را نیز راه‌اندازی کرده و با ارائه ویژگی‌های جدید، گامی دیگر در جهت ارتقای تجربه کاربران خود برداشته است.

نات کوین: طلوع ستاره‌ای در دنیای هایپر کژوال

در کنار پیکسلز، شاهد ظهور بازی‌های هایپر کژوال (Hyper-Casual) نیز در دنیای بلاکچین هستیم که با ارائه گیم‌پلی ساده و سرگرم‌کننده، طیف وسیعی از مخاطبان را به خود جذب می‌کنند. نات کوین، یکی از درخشان‌ترین نمونه‌های این دسته از بازی‌ها، در سال جاری راه‌اندازی شده و در مدت زمان کوتاهی به محبوبیت قابل توجهی دست یافته است. این بازی که با رشدی خیره‌کننده، بیش از ۴۰ میلیون کاربر را به خود جذب کرده است، رکوردی جدید در این حوزه به ثبت رسانده است.

نات کوین که بر بستر بلاکچین تونِ (Ton) فعالیت می‌کند، دارای توکن بومی خود به نام نات (NOT) نیز می‌باشد. این توکن که دارای ارزش بازار ۱.۰۵ میلیارد دلاری است، نشان‌دهنده پویایی و رونق اقتصادی این بازی در دنیای کریپتوکارنسی‌ها است.

بلک‌راک و توکنیزه‌سازی RWA: داستانی از نوآوری و تحول در بازار دارایی‌ها

هژمونی تتر در میان استیبل‌کوین‌ها ادامه دارد، USDC در حال بازگشت و USDe پروتکل اتنا رکورد می‌شکند

بازار استیبل‌کوین‌ها، با تسلط ۹۶.۶ درصدی استیبل‌کوین‌های وثیقه‌شده با ارزهای فیات، همچنان تحت سیطره این نوع از استیبل‌کوین‌ها قرار دارد. در این میان، تتر همچنان پادشاه بی‌رقیب این عرصه است و با رشد ۲۲.۴ درصدی در نیمه اول سال ۲۰۲۴، به روند صعودی خود ادامه می‌دهد. تتر همچنان عنوان پرمعامله‌ترین توکن در دنیای ارزهای دیجیتال را یدک می‌کشد و جفت‌های معاملاتی آن حدود ۷۰ درصد حجم معاملات اسپات در صرافی‌های متمرکز را به خود اختصاص داده‌اند.

در مقابل، USDC که در سال گذشته با روندی کاهشی روبرو بود، در نیمه اول سال جاری شاهد احیا و بازگشت محبوبیت خود بود. رشد ۳۲ درصدی ارزش بازار USDC، احتمالاً به دلیل تمرکز سرکل بر روی مشتریان سازمانی و همچنین راه‌اندازی کوین بیس اینترنشنال (Coinbase International) است که حجم بیشتری از معاملات را در بازارهای غیرآمریکایی به سمت USDC هدایت کرده است.

اما پدیده جالب توجه در این میان، رشد انفجاری USDe، استیبل‌کوین پروتکل اتنا است. این استیبل‌کوین که در فوریه ۲۰۲۴ راه‌اندازی شد، تاکنون شاهد رشدی خیره‌کننده ۹۳۴ درصدی در ارزش بازار خود بوده است. USDe با ارائه سود سالانه ۳۳.۵ درصدی، سرمایه‌گذاران زیادی را به خود جذب کرده و حتی با وجود راه‌اندازی و ایردراپ توکن بومی خود به نام ENA، به رشد خود ادامه می‌دهد.

علاوه بر این، صندوق دارایی‌های توکنیزه بلک راک (BUILD) نیز در کمتر از سه ماه به نیم میلیارد دلار سرمایه تحت مدیریت دست یافته است. این موضوع نشان‌دهنده اعتماد روزافزون نهادهای سنتی به دنیای دارایی‌های دیجیتال و پتانسیل بالای استیبل‌کوین‌ها

اتریوم به جرگه بزرگسالان می‌پیوندد: ETF و صندوق‌های دارایی‌های توکنیزه، دروازه ورود نهادی‌ها را باز می‌کنند

تایید اخیر صندوق قابل معامله در بورس (ETF) اسپات اتریوم نقطه عطفی در تاریخ این ارز دیجیتال به شمار می‌رود. این اتفاق، مشروعیت اتریوم را در نزد سرمایه‌گذاران نهادی افزایش داده و دسترسی سازمان‌ها و نهادها به این ارز دیجیتال را تسهیل می‌کند.

صندوق دارایی‌های توکنیزه بلک راک که در ماه مارس ۲۰۲۴ راه‌اندازی شد، گامی دیگر در جهت جذب سرمایه‌های نهادی به اتریوم است. این صندوق که بر روی دارایی‌های توکنیزه‌شده در دارایی‌های تحت مدیریت تمرکز دارد، در کمتر از سه ماه شاهد ورود ۴۵۳ میلیون دلار سرمایه بوده است.

اوندو فایننس (Ondo Finance)، به عنوان بزرگ‌ترین مشارکت‌کننده در صندوق دارایی‌های توکنیزه، نقشی کلیدی در این زمینه ایفا می‌کند. این شرکت که در حوزه توکنیزه کردن در سطوح سازمانی فعالیت می‌کند، مسئولیت ۱۹۵ میلیون دلار از دارایی‌های این صندوق را بر عهده دارد. اوندو فایننس که از زمان راه‌اندازی خود در ۱۸ ژانویه ۲۰۲۴ تاکنون شاهد رشدی خیره‌کننده ۶۳۴ درصدی در ارزش بازار خود بوده است، به عنوان برترین کوین در بخش دارایی‌های دنیای واقعی شناخته می‌شود.

با وجود این پیشرفت‌ها، ارزش کل قفل‌شده در پروتکل‌های دارایی‌های دنیای واقعی در حال حاضر معادل ۴.۹۳ میلیارد دلار است و هنوز نتوانسته است از سقف خود در چرخه قبلی که برابر با ۶.۳۷ میلیارد دلار بود عبور کند. این موضوع نشان‌دهنده پتانسیل بالای این پروتکل‌ها برای رشد در آینده است.

میم‌کوین‌ها: فراتر از شوخی؛ بررسی و مقایسه پلتفرم‌های اتریوم و سولانا

در حالی که بازار رمز ارزها در سال جاری با نوسانات زیادی همراه بوده است، میم‌کوین‌ها به عنوان دسته‌ای از رمز ارزها که با شوخی و طنز در فضای مجازی رواج پیدا می‌کنند، عملکردی چشمگیر از خود به نمایش گذاشته‌اند.

نکته جالب توجه این است که میم‌کوین‌های مبتنی بر بلاکچین سولانا تاکنون در این سال عملکردی ۸ برابر بهتر از میم‌کوین‌های مبتنی بر اتریوم داشته‌اند. این موضوع نشان‌دهنده رشد و پویایی چشمگیر این دسته از رمز ارزها در پلتفرم سولانا است.

در دنیای پر شور و هیجان رمز ارزها، میم‌کوین‌ها به عنوان دسته‌ای از ارزهای دیجیتال که با شوخی و طنز در فضای مجازی رواج پیدا می‌کنند، جایگاه ویژه‌ای یافته‌اند. این دسته از ارزها، با وجود نوسانات قیمتی شدید و ماهیت پرریسک، به دلیل پتانسیل سودآوری بالا و جو هیجان‌انگیز حاکم بر آنها، مورد توجه بسیاری از سرمایه‌گذاران، به خصوص نسل جوان، قرار گرفته‌اند.

دو میدان اصلی نبرد:

در میان پلتفرم‌های مختلفی که میزبان میم‌کوین‌ها هستند، اتریوم و سولانا دو غول بلاک‌چین، بیشترین سهم را از توجه، فعالیت و حجم معاملات به خود اختصاص داده‌اند. با وجود حضور میم‌کوین‌ها در زنجیره‌های دیگر، این دو پلتفرم به عنوان میدان اصلی نبرد این دسته از ارزهای دیجیتال شناخته می‌شوند.

قدمت و بنیان:

• میم‌های اتریوم: قدمت بسیاری از این میم‌کوین‌ها به سال ۲۰۲۳ و یا قبل از آن باز می‌گردد. این سابقه به آنها بنیادی قوی‌تر و جامعه‌ای پخته‌تر داده است. نمونه‌هایی از این میم‌کوین‌ها عبارتند از: شیبا اینو (SHIB)، دوج کوین (DOGE)، اکسی اینفینیت (AXS) و فلورکی (FLOKI).
• میم‌های سولانا: اکثر این میم‌کوین‌ها در اواخر سال ۲۰۲۳ یا اوایل سال ۲۰۲۴ راه‌اندازی شده‌اند. با وجود سابقه کمتر، این دسته از میم‌کوین‌ها رشدی انفجاری را تجربه کرده‌اند. نمونه‌هایی از این میم‌کوین‌ها عبارتند از: ویف (WIF)، بونک (BONK)، سامو (SAMO) و میمون (MONK).

 دست بالاتر ترامپ در رقابت بر سر توکن‌های سیاسی نسبت به بایدن دارد.