کره‌جنوبی بررسی توقیف زودهنگام حساب‌های کریپتو

مقامات کره‌جنوبی در حال بررسی طرحی هستند که به آنها اجازه می‌دهد حساب‌های مرتبط با دارایی‌های دیجیتال را پیش از برداشت سود مشکوک مسدود کنند. هدف از این پیشنهاد جلوگیری از خروج و پنهان‌سازی سریع منافع ناشی از دستکاری بازار در جریان تحقیقات است.

به نقل از Cryptonews، کمیسیون خدمات مالی کره (FSC) در جلسه‌ای‌ محرمانه در نوامبر، مکانیزمی موسوم به «توقیف پرداخت» را مورد بحث قرار داد تا بتوان تراکنش‌های مشکوک را قبل از آنکه متهمان فرصت برداشت یا انتقال دارایی‌ها را پیدا کنند، متوقف کرد. مقامات گفته‌اند که چارچوب قانونی فعلی این کشور برای توقیف دارایی‌ها در مراحل اولیه تحقیقات کافی نیست و معمولاً برای صدور حکم قضایی و ضبط دارایی‌ها زمان‌بر است. در بازارهای سریع کریپتو این تأخیر به سوء‌استفاده‌کنندگان فرصت می‌دهد وجوه را به کیف‌پول‌های شخصی یا پلتفرم‌های خارجی منتقل کنند و از دسترس ناظران خارج سازند.

مقامات آگاه به Cryptonews اعلام کردند که بازپرسان همواره با الگوهای نوینی از دستکاری بازار روبه‌رو می‌شوند که سودهای قابل‌توجه اما محقق‌نشده‌ای تولید می‌کند؛ از جمله فرانت‌رانی، معامله شست‌وشو (wash trading) خودکار، سفارشات خرید مکرر با قیمت‌های غیرمعمول و هماهنگی برای شناسایی سود. بخشی از این سودها تا زمان اوج قیمت روی صرافی‌ها باقی می‌ماند و بخشی دیگر به سرعت قابل برداشت است. به همین دلیل مسئولان معتقدند امکان مسدودسازی زودهنگام حساب‌ها می‌تواند مانع از تبدیل این سودهای غیرقانونی به وجوه قابل‌دسترس شود.

این سازوکار پیشنهادی شباهت‌هایی با ابزاری دارد که پس از اصلاحات قانون بازار سرمایه در آوریل 2025 برای بازار سهام فراهم شد. به نقل از Cryptonews، آن اصلاحات امکان تعلیق پرداخت در حساب‌های مشکوک به معامله ناعادلانه یا فروش کوتاه غیرقانونی را فراهم کرد و برای نخستین‌بار در شهریور مورد استفاده قرار گرفت؛ در آن پرونده 75 حساب مرتبط با گروهی از سرمایه‌گذاران و فعالان مالی مسدود شد و مانع از برداشت سودهای محقق‌شده و محقق‌نشده شد. مقامات در آن پرونده تخمین زدند که حدود 40 میلیارد وون سود تولید شده که نیمی از آن هنوز فروخته نشده بود.

این پیشنهاد در حالی مطرح می‌شود که فاز نخست قانون‌گذاری دارایی‌های مجازی کره، «قانون حمایت از کاربران دارایی‌های مجازی»، از ژوئیه 2024 اجرایی شد و عمدتاً روی حفاظت از سرمایه‌گذار و منع معامله ناعادلانه تمرکز داشت اما اختیار توقیف پیشگیرانه را به ناظران نداد. طبق گزارش‌های منتشرشده، فاز دوم قانون‌گذاری که هنوز رسمی نشده، قرار است موضوعاتی مانند استیبل‌کوین‌ها، مبارزه با سوءاستفاده‌های بازار و پوشش خلأهای اجرایی را بررسی کند و برخی اعضای کمیسیون پیشنهاد کرده‌اند ابزار توقیف پرداخت برای دارایی‌های مجازی در این فاز گنجانده شود.

هم‌زمان با این تلاش‌ها، نظارت بر بازارهای مالی و دیجیتال در کره‌جنوبی تشدید شده است. در ژوئیه 2025، واحد پاسخ مشترکی بین سرویس نظارتی مالی و بورس کره برای تسریع در تحقیقات پرونده‌های بزرگ دستکاری تشکیل شد و سیستم‌های نظارت با استفاده از هوش مصنوعی برای شناسایی تکرار‌کنندگان تخلفات و تاثیرات رسانه‌ای ارتقا یافته‌اند. همچنین پس از حمله هکری به یکی از صرافی‌های بزرگ (Upbit) و نشت حدود 30 میلیون دلار، مقامات در دسامبر 2025 بررسی پیشنهاداتی را آغاز کردند که ممکن است تعهدات صرافی‌های بزرگ را در سطح مسئولیت‌های بانکی قرار دهد تا کاربران در صورت رخنه امنیتی یا اختلال سیستم جبران شوند. به نقل از Cryptonews، این اقدامات نشان‌دهنده رویکردی است که دارایی‌های دیجیتال را جدی‌تر از گذشته و در سطح محصولات مالی سنتی می‌گیرد.

تحلیلگران و بازیگران بازار می‌گویند اجرای امکان توقیف زودهنگام می‌تواند از فرار سرمایه و پول‌شویی جلوگیری کند، اما هم‌زمان بار نظارتی و الزام‌های تطبیقی بر صرافی‌ها افزایش خواهد یافت و مخاطراتی مانند دخالت زودهنگام در حساب‌ها یا مشکلات تطبیق با مقررات بین‌المللی را به همراه دارد. مقامات کره‌جنوبی به دنبال توازن بین جلوگیری از تخلفات ساختاری و حفظ شفافیت و دسترسی به بازار هستند و گفته‌اند پیشنهادهای نهایی در چارچوب فاز دوم قانون‌گذاری دارایی‌های مجازی بررسی خواهد شد.

در مجموع، طرح توقیف زودهنگام حساب‌های کریپتو در کره‌جنوبی نشانه‌ای از جدی‌تر شدن رویکرد ناظران نسبت به جرایم مالی مبتنی بر دارایی‌های دیجیتال است و اگر تصویب شود، می‌تواند الگویی برای دیگر حوزه‌ها و کشورها در مقابله با دستکاری بازار و پنهان‌سازی سودهای مشکوک ایجاد کند.